A Fronteira de Markowitz ou Teoria Moderna do portfólio é uma fronteira gráfica que expressa a relação entre o Risco e o Retorno de um portfólio. Essencialmente, a fronteira de Markowitz busca otimizar a composição de um portfólio para um dado nível de risco atingir o maior retorno possível. Para calcular a fronteira de Markowitz... ler mais »
O que é o Treynor Ratio? O Treynor Ratio é uma medida de risco e retorno de um portfólio. Cálculo do Treynor Ratio Onde, Ra = Retorno do portfólio Rf = Taxa livre de risco B = Beta Interesse do Investidor O Treynor Ratio pode ser utilizado para comparar portfólios de acordo com seus respectivos... ler mais »
O que é o CAPM? Capital Asset Pricing Modeling ou Modelo de Precificação de Ativos de Capital é uma maneira de precificar ativos de acordo com o seu risco. O CAPM é a taxa de retorno exigida para que o um investidor avalie como válido um aporte de capital. É um valor amplamente utilizado no... ler mais »
O que é o índice Beta? O índice Beta é um indicador que relaciona o retorno de um ativo com a variação de mercado através de um Benchmark. Um índice Beta de 1,5 em relação ao IBOV, por exemplo, significa que para cada variação de 1 no IBOV, o seu ativo vai variar 1,5. Cálculo do Beta... ler mais »
O que é o Índice de Cobertura de Juros? O Índice de Cobertura de Juros (ICJ) é um índice que mede a capacidade da empresa de cumprir as obrigações de juros previstas, o número de vezes que a divida de juros da empresa cabe no seu EBITDA. É um importante indicador da saúde financeira da... ler mais »
O que é Value at Risk (VaR)? Value at Risk (VaR) é uma medida de risco, que indica a máxima perda para um certo período, dado um intervalo de confiança. É um indicador probabilístico frequentemente usado para apontar o nível de risco de uma carteira, ativo ou posição. Cálculo do VaR O cálculo do VaR... ler mais »
O que são ratings? Os ratings são as notas atribuídas pelas agências de classificação para avaliar a credibilidade e o risco de qualquer ente que deseja pedir um empréstimo ou fornecer um seguro. O ente avaliado pode ser um indivíduo, uma corporação, uma cidade ou estado ou um governo soberano. A classificação de risco pode ser feita... ler mais »